Analisis EUR/USD carta 5M

Pasangan mata wang EUR/USD meneruskan aliran menaik pada hari Selasa; kenaikan itu tidak disokong secara jelas oleh peristiwa makroekonomi atau asas tempatan. Begitu juga, ia bukan didorong oleh peristiwa geopolitik. Laporan terus datang dari Timur Tengah dan Rumah Putih, yang langsung tidak menunjukkan tanda pengurangan ketegangan atau penamatan konflik. Pada Isnin, Donald Trump mengumumkan sekatan ke atas Selat Hormuz — satu perkembangan yang sukar dianggap positif. Namun, gencatan senjata dua minggu masih berkuat kuasa dan setakat ini tiada pihak yang melanggarnya. Terdapat khabar angin bahawa rundingan mungkin disambung semula minggu ini, yang merupakan petanda positif. Rundingan yang kurang menjanjikan tetap lebih baik daripada peperangan berterusan. Kami berpendapat euro meningkat lebih seminggu kerana tempoh kesan faktor geopolitik telah berakhir. Kami berulang kali memberi amaran bahawa dolar tidak boleh dan tidak akan terus meningkat hanya berdasarkan satu faktor sahaja; selain itu, tiada faktor lain yang menyokong kenaikannya.

Dari segi teknikal, aliran menaik kekal utuh tanpa sebarang keraguan. Sukar untuk menentukan berapa lama kenaikan euro ini akan bertahan, tetapi buat masa ini para pedagang mempunyai penanda aras teknikal untuk bertindak balas terhadap perubahan sentimen pasaran. Jika perang di Timur Tengah bersambung semula, dolar mungkin kembali menguat; walau bagaimanapun, kami menjangkakan aliran menaik akan berterusan pada tahun 2025 dalam apa jua keadaan.

Pada rangka masa lima minit semalam, dua isyarat beli terbentuk. Harga melonjak dua kali dari julat 1.1750–1.1760, memberikan dua peluang kepada pedagang membuka kedudukan beli pada permulaan sesi dagangan Eropah. Menjelang akhir hari, pasangan ini naik sekurang-kurangnya 25 pip — keuntungan yang boleh diperoleh dengan agak mudah.

Laporan COT

Laporan Komitmen Pedagang (COT) terkini bertarikh 7 April. Rajah bagi jangka masa mingguan dengan jelas menunjukkan bahawa kedudukan bersih para pedagang bukan komersial kekal optimis, namun sedang merosot dengan pantas susulan perkembangan geopolitik. Para pedagang secara besar-besaran menjual euro dan beralih kepada dolar AS. Dasar Donald Trump tidak berubah, tetapi dolar kini berperanan sebagai mata wang rizab, sekali gus mengekalkan permintaan yang kukuh terhadapnya.

Kami tidak melihat faktor asas yang dapat mengukuhkan euro; sebaliknya, terdapat banyak faktor yang boleh melemahkan dolar. Perang di Timur Tengah buat sementara waktu menjadikan dolar sangat menarik, tetapi apabila tempoh keberkesanan faktor ini tamat, keadaan berkemungkinan kembali normal. Dalam jangka panjang, euro mungkin susut sehingga 1.06 (garis aliran), namun aliran menaik masih kekal utuh. Pada masa ini, pasangan mata wang tersebut tidak menyimpang jauh daripada garis aliran menurun, yang telah ditembusi beberapa kali.

Kedudukan garis merah dan biru pada penunjuk menunjukkan keseimbangan antara pihak yang optimis dan pihak yang pesimis. Sepanjang minggu pelaporan lalu, bilangan kedudukan beli dalam kumpulan bukan komersial meningkat sebanyak 800, manakala bilangan kedudukan jual meningkat sebanyak 8,800. Sejajar dengan itu, kedudukan bersih telah berkurang lagi sebanyak 8,000 kontrak dalam tempoh seminggu.

Analisis EUR/USD carta 1H

Dalam carta masa sejam, pasangan EUR/USD meneruskan aliran menaiknya. Peningkatan ketegangan baharu di Timur Tengah sekali lagi berpotensi mengubah keutamaan pedagang; oleh itu, sebarang kenaikan pada pasangan ini wajar didekati dengan berhati-hati. Pada masa yang sama, situasi di Timur Tengah kekal tegang tetapi tidak semakin buruk, jadi tiada alasan kukuh untuk dolar AS terus menguat. Setakat ini, tiada asas teknikal yang menunjukkan penurunan.

Pada 15 April, kami mengenal pasti paras berikut untuk dagangan: 1.1362, 1.1426, 1.1542, 1.1615–1.1625, 1.1657–1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1830–1.1837, 1.1907–1.1922, serta garis Senkou Span B (1.1583) dan garis Kijun-sen (1.1730). Garis-garis penunjuk Ichimoku mungkin bergerak sepanjang hari; perkara ini perlu diambil kira apabila menentukan isyarat dagangan. Jangan lupa menetapkan pesanan henti rugi pada paras pulang modal apabila harga telah bergerak 15 pip ke arah yang dikehendaki. Langkah ini akan melindungi daripada potensi kerugian sekiranya isyarat tersebut adalah palsu.

Pada hari Rabu, laporan pengeluaran perindustrian akan diterbitkan untuk Kesatuan Eropah, dan Presiden Bank Pusat Eropah (ECB), Christine Lagarde, dijangka menyampaikan satu lagi ucapan. Di Amerika Syarikat, kalendar acara pada asasnya kosong.

Cadangan Dagangan:

Pada hari Rabu, pedagang boleh mempertimbangkan kedudukan jual jika harga membuat lantunan dari kawasan 1.1830-1.1837, dengan sasaran ke 1.1750-1.1760. Kedudukan beli boleh dipegang menuju sasaran 1.1750-1.1760, memandangkan harga telah membuat lantunan dari kawasan 1.1657-1.1666. Kedudukan beli baharu boleh dibuka apabila berlaku pengukuhan di atas kawasan 1.1830-1.1837.

Penjelasan untuk Rajah:

Paras harga sokongan dan rintangan ialah garis merah tebal yang mengelilingi kawasan di mana pergerakan boleh berakhir. Ia bukan sumber isyarat dagangan.

Garis Kijun-sen dan Senkou Span B ialah garis penunjuk Ichimoku yang dipindahkan ke carta masa setiap jam daripada carta masa 4 jam. Ia merupakan garis yang kuat.

Paras ekstrem ialah garis merah nipis yang daripadanya harga sebelum ini membuat lantunan. Ia merupakan sumber isyarat dagangan.

Garis kuning ialah garis aliran, saluran aliran dan apa-apa corak teknikal yang lain.

Penunjuk 1 pada carta COT menunjukkan saiz kedudukan bersih bagi setiap kategori pedagang.